Synthos przed szansą na odreagowanie spadków

Spółka Synthos zasygnalizowała ostatnio że ma już dosyć spadków. Przed spółką otwiera się szansa na poprawienie wyceny.

Nastąpiło wybicie górą z konsolidacji oraz klina zniżkującego wyznaczonego na powyższym wykresie. Ponadto pozytywne sygnały zostały wygenerowane na wskaźniku ROC. Na MACD możemy się doszukać pozytywnej dywergencji, tj. w ostatnim miesiącu kurs spadał a wskaźnika rośnie, co przy spadkach może być zapowiedzią pojawienia się wzrostów. 

Jeżeli ruch wzrostowy będzie utrzymany to poziom w okolicach 5,00 będzi dla niego przeszkodą, ponieważ oprócz oporu znajduje się tam obecnie wartość średniej EMA200. Od zachowanie spółki w tych okolicach będzie zależała możliowść kontunuacji wzrostów.

Qumak - szansa na powrót do poziomu sprzed odcięcia dywidendy

Na spółce QUMAK zostało wygenerowanych ostatnio kilka sygnałów kupna, które mogę być zapowiedzią ruchu wzrostowego, który pozwoli spółce na wzrost wyceny w pobliże poziomu sprzed odcięcia dywidendy.

Najpierw wskaźnik RSI ruszył w górę z poziomu wyprzedania, później sygnał kupna został wygenerowany na wskaźniku MACD w postaci przebicia od dołu linii sygnału. Ponadto na ostatniej sesji zostały wygenerowane sygnały zakupu w postaci przełamania przez kurs spółki poziomu wyznaczonego przez średnią EMA200 oraz wartość wskaźnika RSI przekroczyła poziom 50 pkt.

Simple - po miesiącu od odcięcia dywidendy od kursu

Spółka SIMPLE bardzo dobrze zniosła docięcie od kursu dywidendy w wysokości 0,47 zł brutto, nie dość że bardzo szybko odrobiła spadek tym spowodowany, to jeszcze dołożyła drugie tyle i obecnie znajduje się na poziomie 8,49 zł.

Dobre zachowanie spółki na tle rynku oraz obecnie wzrosty zaowocowały wyłamaniem się z formacji trójkąta, opisywanej w poprzednim poście przy okazji analizy spółki pod kątem dywidendy. Otwiera się zatem przed spółką SIMPLE szansa na dalszą poprawę wyceny akcji. Sygnał kupna został wygenerowany niedawno również na wskaźniku MACD w postaci przecięcia linii sygnału od dołu oraz w postaci przebicia od dołu poziomu zero. Wskaźnik RSI jest na dość wysokim poziomie, co sugeruje możliwość pojawienia się ruchu korekcyjnego, jeżeli by taki wystąpił to ważne aby utrzymać poziom wyznaczony przez górną linię formacji z której nastąpiło wybicie. Jeżeli wszystko pójdzie zgodnie z planem to okolice 10 zł za akcje stają się całkiem realne.

Oczywiście można powiedzieć że spółka z wskaźnikiem C/WK w okolicach 2 wydaje się przewartościowana, jednakże na rynku mamy dużo spółek z wspomnianym wskaźnikiem na wiele wyższym poziomie które mimo to ciągle rosną, a SIMPLE była już w przeszłości wyceniana o wiele wyżej niż obecnie.

Zamet - szansa na powrót do poziomów sprzed dywidendy

Kurs spółki Zamet po odcięciu dywidendy gwałtownie spadł do poziomu wsparcia w okolicach 3,50 zł, następnie równie szybko zniwelował te straty rosnąc ponowie na poziomy powyżej 4 zł, by w następnych tygodniach powoli z w następnych tygodniach tracić po kilka procent ponownie wracając w pobliże linii wsparcia. 

Bez trudu można wyznaczyć linię krótkoterminowego trendu ograniczającego z góry wartości kursu spółki, jak widać na wykresie pomiędzy tak wyznaczoną linią a linią wsparcia na poziomie 3,50 nie zostało już dużo przestrzeni, zatem powinniśmy być niebawem świadkami rozstrzygnięcia które zdecyduje o dalszym krótkoterminowym ruchu spółki. Z zachowania wskaźników widać że większa szansa jest na ruch powrotny w okolice 4 zł. Wskaźnik MACD wyhamował i delikatnie odwraca się ku górze, co może niebawem skutkować pojawieniem się sygnału zakupu oraz ruchem kursu w górę. Za większą szansą na ruch w górę przemawia również długoterminowy wzrostowy trend spółki oraz wartość kursu powyżej średniej EMA200. 

Nie wydaje mi się aby zdrowa spółka zdobywająca nowe kontrakty, z korzystną dla akcjonariuszy strategią dywidendową, miałaby teraz zakończyć trwający od początku jej notowań trend wzrostowy. Jeżeli zatem nie pojawią się w najbliższym czasie zawirowania związane z zmianami w OFE lub jakieś negatywne informacje ze świata lub strefy EURO, to wzrosty na spółce powinny być kontynuowane.

Drop - 4 dni po odcięciu dywidendy

Sytuacja na spółce w ostatnim czasie zmienia się bardzo dynamicznie. Dopiero co wczoraj spółka zaliczyła niespodziewanie pokaźny wzrost przy dużym wolumenie obrotów, a już następnego dnia (dzisiaj) cały wzrost został zniwelowany i spadek pogłębiony. Po wczorajszej pozytywnej sesji można było mieć wrażenie że emocje związane z odcięciem rekordowo wysokiej dywidendy (2 złote na akcję) zmalały i jest szansa na powrót ku wzrostom. Jednakże dzisiejsze komunikatu ze spółki przypomniały posiadaczom spółki o problemach jakie ma ona z Urzędem Skarbowym w Bydgoszczy i cały wczorajszy optymizm wyparował. Powrócił strach, niepewność i kolor czerwony.

Odcięcie dywidendy spowodowało przełamanie kilku poziomów wsparcia jednocześnie. Kurs spółki wyłamał się z wyznaczonego powyżej kanału wzrostowego, przełamał poziom wyznaczany przez średnią EMA200, oraz wsparcie w okolicach 10zł. Obserwowane spadki spowodowały również pojawienie się sygnału sprzedaży na wskaźnikach MACD i RSI tj. spadek poniżej zera w przypadku pierwszego oraz spadek poniżej poziomu 50 punktów w przypadku drugiego wymienionego wskaźnika. Nie wykluczone jest więc że spółka będzie kontynuowała spadki docierając w pobliże wsparcia w okolicach 8,20 zł lub nawet niżej do historycznych minimów w okolicach 7 zł.

4FUN MEDIA - dwa miesiące po odcięciu dywidendy

Około dwa miesiące temu mieliśmy odcięcie dywidendy na spółce 4FUN MEDIA, mimo że dywidenda wynosiła 2,50 zł na akcję to kurs spółki w ciągu dwóch sesji po odcięciu spadł prawie o dwu krotność tej kwoty z 23,30 do 19,11 złotego. Na szczęście dość szybko udało się kupującym otrząsnąć z tego szoku i ustabilizować kurs akcji który obecnie nadal porusza się w formacji trójkąta. Takie zachowanie kursu powinno jeszcze potrwać trochę czasu więc w najbliższym czasie powinniśmy obserwować wycenę akcji na poziomie między 20 a 22 zł. Linia wsparcia wyznaczająca formację przebiega w pobliżu średniej EMA200 stąd też większe szanse daje na wybicie z formacji górą. Na razie nie ma większych powodów do zakwestionowania tej tezy, tym bardziej że wskaźnik MACD ponownie zameldował się powyżej poziomu zera generując sygnał zakupu. 

Jak będzie na prawdę i czy taki scenariusz się sprawdzi, zobaczymy za jakiś czas.

Fortuna - stabilizacja kursu po spadkach spowodowanych odcięciem dywidendy

Ponownie przyjrzymy się zachowaniu spółki Fortuna. W ostatnim wpisie około 2 tygodnie temu wspominałem o możliwości wyhamowania spadków po dotarciu do linii wsparcia trendu wzrostowego. Jak się okazało później wspomniane poziomy okazały się wystarczające by zatrzymać falę paniki i spadków na tej spółce oraz zapoczątkować odbicie. Obecnie sytuacja na spółce wygląda znacznie lepiej niż poprzednio. Spółce udało się przebić nawet poziom wyznaczony przez średnią EMA200, co jest niewątpliwie bardzo pozytywnym sygnałem. Pozytywów możemy doszukać się również na wykresie wskaźnika MACD na którym niedawno został wygenerowany sygnał kupna.